有效的內(nèi)部控制至少應當包括以下五項基本要素：
1、內(nèi)部環(huán)境：
內(nèi)部環(huán)境是影響、制約企業(yè)內(nèi)部控制建立與執(zhí)行各種內(nèi)部因素的總稱，是實施內(nèi)部控制的基礎(chǔ)。內(nèi)部環(huán)境主要包括治理結(jié)構(gòu)、組織機構(gòu)設(shè)置與權(quán)責分配、企業(yè)文化、人力資源政策、內(nèi)部審計機構(gòu)設(shè)置、反舞弊機制等。
2、風險評估：
風險評估是及時識別、科學分析和評價影響企業(yè)內(nèi)部控制目標實現(xiàn)的各種不正確因素并采取應對策略的過程，是實施內(nèi)部控制的重要環(huán)節(jié)。風險評估主要包括目標設(shè)定，風險識別、風險分析和風險應對。
3、控制活動：
控制活動是根據(jù)風險評估結(jié)果、結(jié)合風險應對策略采取的確保企業(yè)內(nèi)部控制目標得以實現(xiàn)的方法和手段，是實施內(nèi)部控制的具體方式?？刂苹顒咏Y(jié)合企業(yè)具體業(yè)務(wù)和事項的特點與要求制定，主要包括職責分工控制、授權(quán)控制、審核批準控制、預算控制、財產(chǎn)保護控制、會計系統(tǒng)控制、內(nèi)部報告控制、經(jīng)濟活動分析控制、績效考評控制、信息技術(shù)控制等。
4、信息與溝通：
信息與溝通是及時、準確、完整地收集與企業(yè)經(jīng)營管理相關(guān)的各種信息，并使這些信息以適當?shù)姆绞皆谄髽I(yè)有關(guān)層級之間進行及時傳遞、有效溝通和正確應用的過程，是實施內(nèi)部控制的重要條件。信息與溝通主要包括信息的收集機制及在企業(yè)內(nèi)部和與企業(yè)外部有關(guān)的溝通機制等。
5、對控制的監(jiān)督。
監(jiān)督檢查是企業(yè)對其內(nèi)部控制的健全性、合理性有效進行監(jiān)督檢查與評估，形成書面報告并做出相應處理的過程，是實施內(nèi)部控制的重要保證。監(jiān)督檢查主要包括對建立并執(zhí)行內(nèi)部控制的整體情況進行連續(xù)性監(jiān)督檢查，對內(nèi)部控制的某一方面或者某些方面進行專項監(jiān)督檢查，以及提交相應的檢查報告、提出有針對性的改進措施等。企業(yè)內(nèi)部控制自我評估是內(nèi)部控制監(jiān)督檢查的一項重要內(nèi)容。
五要素之間的關(guān)系
1、內(nèi)部環(huán)境是基礎(chǔ)，是企業(yè)建設(shè)內(nèi)部控制的土壤，是一切內(nèi)控制度、流 程、控制點得以實施的根本條件。一個企業(yè)內(nèi)控好壞，首先應對其內(nèi)控環(huán)境進行評價，如果環(huán)境不好，就需要更仔細和深入的進行建設(shè)，換句話說，如果環(huán)境建設(shè)得好，具備良好的風險意識和內(nèi)控文化，即使一些小方面存在控制不足，也并不重要。
2、風險評估、控制活動、信息溝通。這是內(nèi)控體系核心三個環(huán)節(jié)。風險評估是內(nèi)控建設(shè)得方向。并不是說企業(yè)所有的任何的操作都需要管控， 使用無比繁瑣的流程進行防范。內(nèi)控體系強調(diào)成本效益原則，注重企業(yè)經(jīng)營效果效率，就必須注重風險評估，以風險為導向的建設(shè)內(nèi)部控制體系，非重大風險可酌情簡化，但是重大風險就需要認真將制度、流程和控制環(huán)節(jié)建設(shè)好。 控制活動是內(nèi)控體系的核心環(huán)節(jié)，應該是嵌入在業(yè)務(wù)流程當中得以保證實 施，病應該注意留下控制痕跡以供檢查監(jiān)督。
信息溝通包括信息傳遞和信息系統(tǒng)兩個部分。信息采集和信息傳遞指的是 企業(yè)部門之間、上下級之間、各管理級層次之間是否存在良好的溝通渠道。信息系統(tǒng)內(nèi)控合規(guī)又是一個大課題，專門可以采用COBIT框架進行建設(shè)，主要包括信息系統(tǒng)基礎(chǔ)環(huán)境、總體控制和應用層控制三部分。
3、監(jiān)督檢查是使內(nèi)部控制成為閉環(huán)的重要組成部分。缺乏這個環(huán)節(jié)內(nèi)控 工作就不是一個PDCA循環(huán)，或者說就不能不斷優(yōu)化和提升，體系就是一個靜態(tài)兒非動態(tài)的，監(jiān)督檢查方式包括了自我評價和獨立評價，從事實頻率來分可以分為日常監(jiān)督和專項監(jiān)督。